Kalendář


Připravujeme pro vás kalendář s "earnings calls", IPOs, SPAC mergery a dalším.

Hlavní události dne s vlivem na trhy

Definice krátkodobých investic

Co jsou krátkodobé investice?

Krátkodobé investice, známé také jako obchodovatelné cenné papíry nebo dočasné investice, jsou ty, které lze snadno převést na hotovost, obvykle do 5 permit. Mnoho krátkodobých investic je prodáno nebo převedeno na hotovost po období pouhých 3–12 měsíců. Mezi běžné příklady krátkodobých investic patří CD, účty peněžního trhu, spořicí účty s vysokým výnosem, státní dluhopisy a státní pokladniční poukázky. Tyto investice jsou obvykle vysoce kvalitní a vysoce likvidní aktiva nebo investiční nástroje.

Krátkodobé investice se mohou také konkrétně vztahovat na finanční aktiva – podobného druhu, ale s několika dalšími požadavky -, která jsou ve vlastnictví společnosti. Zaznamenáno na samostatném účtu,
a uvedené v rozvaze společnosti v části o běžných aktivech, jedná se o investice, které společnost provedla a u nichž se očekává, že budou převedeny na hotovost do jednoho roku.

Jak fungují krátkodobé investice

Cílem krátkodobé investice – jak pro společnosti, tak professional individuální / institucionální investory – je chránit kapitál a zároveň generovat výnos podobný indexovému fondu pokladničních poukázek nebo jiné podobné referenční hodnotě.

Společnosti se silnou hotovostní pozicí budou mít ve své rozvaze účet krátkodobých investic. Výsledkem je, že si společnost může dovolit investovat přebytečnou hotovost do akcií, dluhopisů nebo peněžních ekvivalentů, aby vydělala vyšší úrok, než jaký by vydělal z běžného spořicího účtu.

Existují dva základní požadavky, aby společnost klasifikovala investici jako krátkodobou. Za prvé, musí být likvidní, jako akcie kótované na hlavní burze, která obchoduje často, nebo americké dluhopisy. Zadruhé, vedení musí mít v úmyslu prodat cenný papír za relativně krátkou dobu, například za 12 měsíců. Obchodovatelné dluhové cenné papíry, neboli „krátkodobé cenné papíry“, které jsou splatné do jednoho roku nebo méně, jako jsou americké pokladniční poukázky a komerční cenné papíry, se také považují za krátkodobé investice.

Obchodovatelné majetkové cenné papíry zahrnují investice do kmenových a preferovaných akcií. Obchodovatelné dluhové cenné papíry mohou zahrnovat podnikové dluhopisy – tj. Dluhopisy vydané jinou společností -, ale také musí mít krátké datum splatnosti a měly by být aktivně obchodovány, aby byly považovány za likvidní.

Shrnutí

  • Krátkodobé investice jsou obchodovatelné cenné papíry nebo vysoce likvidní aktiva, jejichž cílem je poskytnout bezpečné a dočasné parkovací místo professional přebytečnou hotovost.
  • Krátkodobé investice se mohou také vztahovat na podíly, které společnost vlastní, ale mají v úmyslu prodat do jednoho roku nebo (pokud je dluh) splatné do jednoho roku.
  • CD, účty na peněžním trhu a pokladniční poukázky jsou běžným typem krátkodobých investic s nízkým rizikem.

Příklady krátkodobých investic

Některé běžné krátkodobé investice a strategie používané korporacemi a individuálními investory zahrnují:

  • Depozitní certifikáty (CD): Tyto vklady nabízejí banky a obvykle platí vyšší úrokovou sazbu, protože blokují hotovost na dané období. Jsou pojištěni FDIC až do výše 250 000 USD.
  • Účty peněžního trhu: Výnosy z těchto účtů pojištěných FDIC budou lepší než výnosy ze spořicích účtů, ale vyžadují minimální investice. Pamatujte, že účty peněžního trhu se liší od podílových fondů peněžního trhu, které nejsou pojištěny FDIC.
  • Pokladnice: Existuje celá řada těchto státem vydaných dluhopisů, jako jsou směnky, směnky, směnky s pohyblivou sazbou a cenné papíry chráněné proti inflaci (Suggestions).
  • Dluhopisové fondy: Tyto fondy, které nabízejí profesionální správci aktiv / investiční společnosti, jsou lepší na kratší dobu a mohou nabídnout nadprůměrné výnosy rizika. Jen si uvědomte poplatky.
  • Obecní dluhopisy: Tyto dluhopisy vydané místními, státními nebo nefederálními vládními agenturami mohou nabídnout vyšší výnosy a daňové výhody, protože jsou často osvobozeny od daní z příjmu.
  • Půjčky typu peer-to-peer (P2P): Přebytečnou hotovost lze zahrnout do hry prostřednictvím jedné z těchto půjčovacích platforem, které spojují dlužníky s věřiteli.
  • Roth IRA: Pro jednotlivce mohou tato vozidla nabídnout flexibilitu a celou řadu investičních možností. Příspěvky, ale ne zisky, do Roth IRA lze vybrat kdykoli, bez pokut a daní.

Pokud máte přebytečnou hotovost, může být její použití k splacení dluhu s vyšším úrokem výhodnější než investování do krátkodobých investic s nízkým rizikem, ale s nízkou návratností.

Reálný příklad krátkodobých investic

Společnost Microsoft Corp. ke svému čtvrtletnímu prohlášení k 31. březnu 2018 uvedla, že ve své rozvaze drží krátkodobé investice ve výši 135 miliard USD. Největší složkou byly americké vládní a agenturní cenné papíry, které činily 108 miliard dolarů. Následovaly podnikové směnky / dluhopisy v hodnotě 6,1 miliardy USD, zahraniční vládní dluhopisy v hodnotě 4,7 miliardy USD, cenné papíry zajištěné hypotékou / aktivy ve výši 3,8 miliardy USD, depozitní certifikáty (CD) v hodnotě 2 miliardy USD a komunální cenné papíry v hodnotě 269 milionů USD.

Společnost Apple Inc. také držela krátkodobé investice, kótované jako obchodovatelné cenné papíry, ve výši 254 miliard USD k 31. březnu 2018. Dvěma hlavními investicemi byly podnikové cenné papíry, které představovaly 138 miliard USD, a cenné papíry americké agentury / agentury, které činily 62,3 miliardy USD. Investice společnosti do komerčních cenných papírů měla hodnotu 17,4 miliardy USD a podílové fondy 800 milionů USD. Apple měl také vládní cenné papíry mimo United states of america ve výši 8,2 miliardy USD a certifikáty / termínované vklady 7,3 miliardy USD. Cenné papíry zajištěné hypotékou / aktivem činily 20 miliard USD a komunální cenné papíry 973 milionů USD, což zaokrouhlilo její krátkodobé investice.

Kliněte pro ohodnocení článku!
[Celkem: 0 Průměrné hodnocení: 0]
Žádné příspěvky

Komentář
Jméno
E-mail
Web

error: