Kalendář


Připravujeme pro vás kalendář s "earnings calls", IPOs, SPAC mergery a dalším.

Hlavní události dne s vlivem na trhy

Průměrný denní objem obchodování – definice ADTV

AkciePrůvodce.cz > Obchodování  > Základy obchodování  > Průměrný denní objem obchodování – definice ADTV

Průměrný denní objem obchodování – definice ADTV

Co je průměrný denní objem obchodování (ADTV)?

Průměrný denní objem obchodování (ADTV) je průměrný počet akcií obchodovaných za jeden den na dané akci. Denní objem je počet obchodů, které se denně obchodují, ale lze jej zprůměrovat za několik dní a zjistit průměrný denní objem. Průměrný denní objem obchodování je důležitou metrikou, protože vysoký nebo nízký objem obchodování přitahuje různé typy obchodníků a investorů. Mnoho obchodníků a investorů upřednostňuje vyšší průměrný denní objem obchodování ve srovnání s nízkým objemem obchodování, protože s velkým objemem je snazší dostat se na pozice ven. Nízkoobjemová aktiva mají méně kupujících a prodávajících, a proto může být obtížnější vstoupit nebo odejít za požadovanou cenu.

Shrnutí

  • Denní objem obchodování je počet obchodů za den. Průměrný denní objem obchodování se obvykle počítá za 20 nebo 30 dní.
  • Vypočítejte průměrný denní objem obchodování sečtením objemu obchodování za posledních X počet dní. Poté vydělte celkem X. Například sečtěte posledních 20 dní objemu obchodování a vydělte 20, abyste získali 20denní ADTV.
  • Značný nárůst objemu znamená, že se v akciích něco mění, což přitahuje větší zájem. To může být medvědí nebo býčí v závislosti na tom, jakým směrem cena směřuje.
  • Snižování objemu ukazuje, že zájem slábne, ale i klesající objem je užitečný, protože při návratu většího objemu často dochází také k silnému cenovému tlaku.

Co vám říká průměrný denní objem obchodování (ADTV)?

Když se průměrný denní objem obchodování (ADTV) dramaticky zvyšuje nebo snižuje, signalizuje to, že došlo k podstatnému posunu v tom, jak si lidé váží nebo prohlížejí aktivum. Vyšší průměrný denní objem obchodování obvykle znamená, že cenný papír je konkurenceschopnější, má užší spready a je obvykle méně volatilní. Akcie bývají méně volatilní, pokud mají vyšší průměrné denní objemy obchodů, protože k ovlivnění ceny by musely být provedeny mnohem větší obchody. To neznamená, že akcie s velkým objemem nebudou mít velké denní pohyby cen. V kterýkoli jeden den (nebo více dní) může mít kterákoli akcie velmi velký pohyb ceny při vyšším než průměrném objemu.

Průměrný denní objem obchodování je často citovaným měřením obchodování s cennými papíry a přímým údajem o celkové likviditě cenného papíru. Čím vyšší je objem obchodování s cenným papírem, tím více kupujících a prodejců na trhu je, což usnadňuje a zrychluje provádění obchodu. Bez přiměřené úrovně likvidity trhu se transakční náklady pravděpodobně zvýší (kvůli větším spready).

Průměrný denní objem obchodování je užitečným nástrojem pro analýzu cenové akce jakéhokoli likvidního aktiva. Pokud se cena aktiva pohybuje v rozmezí a dojde k průlomu, zvýšení objemu má tendenci tento průlom potvrdit. Nedostatek hlasitosti naznačuje, že únik může selhat.

Objem také pomáhá potvrdit vyšší nebo nižší cenové pohyby. Během silných cenových tlaků nahoru nebo dolů by měl také růst objem. Pokud tomu tak není, nemusí být dostatečný zájem, aby se cena neustále tlačila. Pokud není dostatečný zájem, může se cena vrátit zpět.

Během trendů mají tendence zpětného odběru s nízkým objemem tendenci upřednostňovat cenu, která se nakonec opět posouvá trendovým směrem. Například v uptrendu objem často poroste, když cena silně roste. Pokud se akcie stáhnou a objem je nízký, ukazuje to, že není velký prodejní zájem. Pokud se cena začne opět zvyšovat na vyšším objemu, může to být příznivý vstupní bod, protože cena i objem potvrzují vzestupný development.

Pokud je objem výrazně nadprůměrný, naznačuje to někdy vyvrcholení cenového pohybu. Tolik akcií změnilo majitele v určité cenové oblasti, takže nemusí být nikdo jiný, kdo by zasáhl a neustále tlačil na cenu tímto směrem. Prudké cenové pohyby spojené s prudkým nárůstem objemu mohou být často známkou bezprostředního zvratu ceny.

Průměrný denní objem obchodování (ADTV)

Příklad použití průměrného denního objemu obchodování (ADTV)

Průměrný denní objem obchodování (ADTV) použitý při analýze obchodování.
Investopedia

Ve spodní části grafu je okno hlasitosti. Červené a zelené pruhy odrážejí denní objem, zatímco černá čára představuje 20denní průměrný objem. Průměr je méně ovlivněn jednodenními událostmi a je lepším měřítkem toho, zda celkový objem stoupá nebo klesá.

Tabulka ukazuje oblast odporu vlevo. Akcie se nad ní rozbíjejí při zvyšování objemu, což pomáhá potvrdit růst ceny a průlom. Po útěku se cena konsoliduje a objem je poměrně nízký, s výjimkou jednoho dne s velkým objemem. Celkově však průměrný objem klesá během celé konsolidace / stažení, což ukazuje, že je malý prodejní tlak. Cena při silném objemu opět propukne vyšší, což potvrzuje další postup.

Cena se snaží posunout výše, ale objem a cena neproniknou. Jak cena začíná klesat, zvyšuje se objem. To naznačuje, že existuje velký prodejní tlak a že cena může i nadále klesat.

Rozdíl mezi průměrným denním objemem obchodování (ADTV) a otevřeným úrokem

Objem je někdy zaměňován s otevřeným zájmem. Průměrný denní objem obchodování je průměrem toho, kolik akcií (akciový trh) nebo kontraktů (trh futures a opcí) změní majitele za den. Otevřený zájem je termín futures a opcí, který popisuje, kolik kontraktů je otevřených, které ještě nebyly uzavřeny. Obě měření jsou zcela odlišná. Objem je hrubé množství, kolik kontraktů mění majitele. Otevřený úrok měří, kolik transakcí bylo použito k otevření nebo uzavření pozic, a sleduje tak počet smluv, které zůstávají otevřené.

Omezení používání průměrného denního objemu obchodování (ADTV)

Průměrný denní objem obchodování je běžně používanou metrikou a je užitečný professional určení, zda akcie splňují obchodní parametry investora nebo obchodníka. ADTV je však průměr. V kterýkoli daný den se aktivum může odchýlit od průměru a produkovat mnohem vyšší nebo nižší objem.

Průměr se může také časem posunout, stoupat, klesat nebo oscilovat. Pravidelně proto sledujte objem a průměrný objem, abyste se ujistili, že aktivum stále spadá do objemových parametrů, které si přejete pro své obchodování.

Významné změny objemu mohou signalizovat, že se v aktivu něco změnilo, a tyto změny mohou být nepříznivé nebo příznivé. Volume vám neřekne, o co jde, ale dá vědět, že může být nutný další výzkum nebo akce.

Kliněte pro ohodnocení článku!
[Celkem: 0 Průměrné hodnocení: 0]
Žádné příspěvky

Komentář
Jméno
E-mail
Web

error: